（原標題：放量大漲，兩大光伏巨頭底部反彈！行業高景氣有望延續，超跌+低市盈率股僅12只，北上資金出手了）

隨著光伏產業鏈價格逐漸明朗，帶動下游觀望需求啟動，2023下半年行業需求有望保持高景氣。

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7月10日，隆基綠能大漲8.52%，通威股份大漲7.27%，且兩股均呈現明顯放量，量比均達到3倍以上。

眾所周知，上述2股為光伏行業的兩大巨頭，2022年度營收雙雙首次突破千億大關，且股價曾在過去5年內均實現超10倍的最大漲幅。

今年以來，隆基綠能、通威股份股價大幅調整，目前股價處在兩年來的低位區間，最新A股市值分別為2251億元、1555億元。

除兩大巨頭外，光伏概念中，還有多股明顯放量上漲。數據寶統計，錦浪科技7月10日上漲12.38%，量比為2.42倍；科士達上漲5.14%，量比為1.59倍；弘元綠能上漲5.11%，量比2.3倍。漲幅靠前的還有沐邦高科、芯能科技、中信博、晶澳科技、福斯特等。

光伏產品尺寸標準化迎關鍵一步

消息面上，光伏產品尺寸的標準化迎來關鍵一步。7月7日，阿特斯、東方日升、晶澳、晶科、隆基、天合、通威、一道、正泰9家組件企業就新一代矩形硅片中版型238Xmm×1134mm組件標準化尺寸達成共識，并發布了《關于矩形硅片組件尺寸標準化的倡議》。天合光能相關負責人表示，此次聯合倡議意味著首次實質性終結行業紛雜尺寸的歷史，對整個光伏行業將產生重大利好。

據悉，發布聯合倡議的9家組件企業在業內都有著舉足輕重的地位，這些企業均是2022年全球組件出貨量排名前十中的中國本土企業。根據9家企業的表態，接下來還將共同倡導和推動本次標準化尺寸方案為行業內更多的企業所接受。

華創證券研報顯示，N型硅料在下跌5周后首次迎來上漲，上周N型硅料均價7.42萬元/噸，周環比上漲0.68%；單晶致密料均價6.57萬元/噸，周環比持平。N型硅料價格率先反彈，整體價格止跌企穩，上游供需關系好轉信號初步顯現。隨著產業鏈價格逐漸明朗，帶動下游觀望需求啟動，2023下半年需求有望保持高景氣。

當前光伏產業處于多種新型電池路線競相發展的局面。平安證券表示，TOPCon逐步確立其擴產主流地位，技術迭代紅利正在兌現，HJT處于降本增效與市場導入關鍵期，ABC電池或將升級至雙面發電，N型電池組件市場滲透率將快速提升，驅動全產業鏈各細分環節升級變革。

光伏板塊市盈率跌至近十年低位

證券時報·數據寶統計，今年以來，光伏概念股平均下跌4.53%。超六成股票年內漲幅跑輸上證指數，明冠新材、錦浪科技、天合光能、海優新材、賽伍技術、邁為股份等跌幅超30%。

跌幅最大的是明冠新材，年內累計下跌41.51%。公司為光伏組件封裝材料企業，主要產品有太陽能組件背板、封裝用膠膜、鋰電池鋁塑膜等。今年第一季度，公司盈利0.19億元，同比下滑41.84%。

經過前期的大幅調整之后，目前光伏板塊整體市盈率處于近十年來的最低位區間。截至7月10日收盤，光伏板塊市盈率為17.02倍，十年分位點值為0.98%。

數據寶統計，19只光伏概念股滾動市盈率不到30倍。市盈率最低的是山煤國際，該股最新滾動市盈率為4.42倍。今年第一季度，公司凈利潤16.86億元，同比增長2%。市盈率低于10倍的還有特變電工、通威股份、南玻A、弘元綠能。

今年以來，股價下跌且滾動市盈率低于20倍的光伏概念股僅12只。3只千億市值的龍頭在列，分別是隆基綠能、通威股份、晶澳科技。

按照區間成交均價計算，6月以來，北上資金增持超億元的有4股，分別是晶澳科技、通威股份、天合光能、弘元綠能；其中晶澳科技獲北上資金增持13.08億元居首。

從機構關注度來看，晶澳科技、通威股份、隆基綠能、天合光能、高測股份等股被20家以上機構給予“積極型”評級。按照5家以上機構一致預測，最新收盤價距離一致目標價上漲空間最大的是天合光能，達到83.01%。上漲空間靠前的還有隆基綠能、弘元綠能、高測股份、晶澳科技等。

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